日前，友邦中国发布2013年年报，公司新业务价值上升34%达1.66亿美元。记者专访该公司CEO蔡强时，他针对目前银保销售误导、分红险受热的情况指出，中国式理财正面临储蓄过度、保障不足的局面。他认为，家庭保障的缺失，将是中国式理财最大的风险，保险行业更应强调“坚守回归根本”。

  现代快报记者 谭明村

  “中国式理财”最缺保障

  友邦中国CEO蔡强解析说，统计显示，在英国，家庭储蓄占GDP的11%，寿险占比8.44%；中国台湾家庭储蓄占GDP的30%，寿险占15%；但在国内，家庭储蓄占了GDP的50%，而保险只占GDP的1.7%。由此可见，中国式理财正面临储蓄过度、保障不足的局面。

  而在保监会提供的数据中，2013年第三季度—2014年第一季度，分红险在这三个季度中的销售占比已达79%，除去万能险、投连险等理财型产品，保障产品其实是中国式理财中最欠缺的。然而，被分红险独霸天下的局面，恰好碰上了连续两年多的保险寒冬期，保费规模基本上没有增长，甚至面临负增长的尴尬。

  蔡强说，就目前经济形势来看，已确定不会投资PE，房地产目前也不是最适宜的投资时机。面临保险行业寒冬期，友邦逆势而上，将纯保障产品在销售产品中的占比提升至63%，以此取得了内含价值的增长。

  蔡强还透露，面对有望破冰的新保险形势，现阶段友邦已率先与花旗银行携手，排他性独家开发银保渠道，目前在北京、上海、广州、江苏等5个地区的花旗银行已经独家开售友邦的专属保险产品。在产品方面，还会出现全新定制化的保障计划。“仍然会以保障性产品为主，不排除有长期储蓄和理财规划产品。可以确定的是，理财型产品不会超过20%，这将有可能大大降低因看高收益而造成销售误导的现象。”

  家庭理财要坚守“铁三角”定律

  不仅是银行渠道，面对包装成网络金融产品的理财、保险，层出不穷的理财产品常常让投资者头晕眼花，为此，蔡强一直坚守“铁三角”定律。他告诉记者，保险的资产配比应在家庭中占30%左右，存款约30%，证券约30%，“三个三分之一组成的是一个铁三角关系。”他解析，每个家庭都会面临不同的风暴，“铁三角”定律几乎可以帮助你度过任何风暴。当经济形势良好时，就算通胀来袭，证券仍然可以获得更高的市场收益；当证券市场下跌，存款和保险又能让生活不受任何影响。

  那么，反之呢？蔡强给记者举了一个例子，如果家庭储蓄达到66%，这样就会承担非常高的通胀风险，逐渐会被通胀“吃掉”；再者，四分之一的证券，既抵御不了高通胀，又无法获得高收益；而剩下9%用于保障养老，更是捉襟见肘。然而，蔡强又指出，根据再保公司调查，上述例子正是目前中国家庭所面临的问题。“打破储蓄过度、保障不足，回归保障根本，将是友邦未来核心竞争力的战略。”蔡强说。